Цифрлық теңгені енгізу: Қазақстанның электронды экономикаға қадамы

Әлемдік қаржы жүйесі өз тарихындағы ең терең трансформациялардың бірін бастан кешіруде – орталық банктердің цифрлық валюталарының пайда болуы ақшаның не екендігі және олардың қалай жұмыс істейтіндігі туралы түсініктің өзін өзгертуде. Жүзден астам мемлекет әртүрлі кезеңдерде өздерінің цифрлық валюталарын зерттеп, сынақтан өткізуде немесе енгізуде, жаңа экономикалық дәуірде технологиялық артықшылықты жіберіп алмауға ұмтылуда. Қазақстан осы мәселені серьёзды және жүйелі түрде қабылдаған елдер қатарында болды – Республика Ұлттық банкі цифрлық теңгені әзірлеу туралы 2021 жылы жариялады және сол уақыттан бері оны практикалық енгізуге жоспарлы түрде жылжуда. Бұл жоба Қазақстан экономикасын цифрландырудың кең стратегиясына сәйкес келеді, оған финтехті, электронды үкіметті және қолма-қол ақшасыз төлемдер инфрақұрылымын дамыту кіреді. Цифрлық теңгенің логикасын, мүмкіндіктерін және тәуекелдерін түсіну – Орталық Азияның ең динамикалы дамып келе жатқан экономикаларының бірінің қаржылық болашағы қай бағытта жылжып жатқанын түсіну деген сөз.

Орталық банктің цифрлық валютасы деген не

Қазақстандық тәжірибені талдамас бұрын, әңгіме нысанын нақты анықтау қажет. Орталық банктің цифрлық валютасы – ЦВЦБ, немесе ағылшын аббревиатурасымен CBDC – бұл тікелей реттеуші тарапынан шығарылатын және оның тікелей міндеттемесі болып табылатын ұлттық валютаның электронды формасы.

Бұл әдеттегі қолма-қол ақшасыз ақшадан іргелі маңызды айырмашылық. Адам қаражатын банктік шотта сақтағанда, оның ақшасы іс жүзінде коммерциялық банктің міндеттемесі болып табылады – және соңғысы банкрот болған жағдайда жоғалту қаупі туындайды. Орталық банктің цифрлық валютасы, керісінше, қолма-қол банкноттар сияқты сенімді, өйткені оның артында жеке қаржылық құрылымдардың делдалдығынсыз тікелей мемлекет тұр.

Криптовалюталардан – биткоин, эфир және басқаларынан – цифрлық теңге де бірнеше параметрлер бойынша іргелі түрде ерекшеленеді:

• ол орталықтандырылған – мемлекеттік реттеуші тарапынан шығарылады және бақыланады, орталықсыздандырылған желі емес;
• оның бағамы тұрақты және әдеттегі теңгеге тең – бұл спекулятивті актив емес, төлем құралы;
• ол мемлекеттік беделмен қамтамасыз етілген, бұл нарықтық криптовалюталарға тән волатильдікті жоққа шығарады;
• оның айналымы заңнамамен реттеледі, ал транзакциялар реттеуші үшін ашық;
• технологиялық негіз блокчейн немесе басқа да таратылған реестрлерді пайдалануы мүмкін, алайда бұл міндетті шарт емес.

Осылайша, цифрлық теңге – бұл криптоанархизм рухындағы революция емес, заманауи технологияларды қолдану арқылы мемлекеттік ақша жүйесінің эволюциялық дамуы.

Қазақстандық жобаның алғышарттары және контексті

Қазақстан Ұлттық банкінің цифрлық ұлттық валютаны әзірлеу туралы шешімі спонтанды түрде қабылданған жоқ – бұл ел ішінде де, жаһандық деңгейде де жүріп жатқан бірнеше параллельді процестердің заңды нәтижесі болды.

Республика ішінде 2020-2021 жылдарға қарай қолма-қол ақшасыз төлемдердің дамыған инфрақұрылымы қалыптасты. Мұндай транзакциялардың бөлшек есеп айырысудың жалпы көлеміндегі үлесі 70 пайыздан асты, ал мобильді банктің қолданушыларының саны жылдам өсті. Қазақстандықтар жаңа төлем құралдарын ықыласпен қабылдады – бұл келесі қадам үшін қолайлы топырақ жасады.

Сыртқы факторлар шұғылдық сезімін қосты. Қытай цифрлық юаньді белсенді ілгерілетіп, оны «Бір белдеу – бір жол» жобасы аясында халықаралық есеп айырысу құралына айналдырды. Ресей параллельді түрде цифрлық рубльді әзірледі. Екі елдің экономикалық құрылымдарына тығыз интеграцияланған Қазақстан үшін бұл саладағы технологиялық артта қалу өз қаржы ағындарын басқарудағы дербестіктің біртіндеп жоғалуын білдірер еді.

Тағы бір ынталандырушы фактор қазақстандық азаматтар арасында криптовалюталарға деген қызығушылықтың өсуі болды. Қытайда майнингке тыйым салынғаннан кейін республика уақытша әлемдегі ең ірі криптоөндіріс орталықтарының біріне айналды. Реттеушілер азаматтарға технологиялық заманауи, бірақ сонымен бірге сенімді және заңды альтертиваны ұсыну қажеттілігін түсінді.

Архитектура және техникалық ерекшеліктері

Қазақстан Ұлттық банкі цифрлық теңгені бөлудің екі деңгейлі моделін таңдады, оны осыған ұқсас жобаларды іске асыруда басқалардан алға шыққан көптеген елдер пайдаланады. Бұл модель реттеуші валютаны шығарып, инфрақұрылымды басқарады, ал коммерциялық банктер мен финтех-компаниялар тікелей соңғы пайдаланушыларға қызмет көрсетумен айналысады деп болжайды.

Функциялардың мұндай бөлінуі бірнеше маңызды артықшылықтарға ие. Орталық банк бөлшек қаржы институтына айналмай, өз реттеушілік мәртебесін сақтайды. Қолданыстағы банктер жүйенің маңызды қатысушылары болып қала береді, бұл оларды алып тастау кезінде туындауы мүмкін жүйелік дағдарыс қаупін азайтады. Төлем қызметтерін жеткізушілер арасындағы бәсекелестік инновацияларды ынталандырады және соңғы тұтынушы үшін транзакциялар құнын төмендетеді.

Цифрлық теңгенің техникалық платформасы бірнеше негізгі принциптерге негізделген:

1. Таратылған реестр технологиясын қолдану. Блокчейн тәрізді архитектура транзакциялар туралы жазбалардың ашықтығын және өзгертілмейтіндігін қамтамасыз етеді. Цифрлық қаражаттың әрбір қозғалысы жүйеде тіркеледі, бұл бұрмалауға қолжетімсіз аудиттік із жасайды.
2. Программаланушылық – негізгі жаңалық ретінде. Әдеттегі ақшадан айырмашылығы, цифрлық теңге пайдаланудың кіріктірілген шарттарын – так называемые смарт-контрактыларды – қамтуы мүмкін. Мемлекет тек белгілі бір тауар санаттарына ғана жұмсауға болатын мақсатты әлеуметтік төлемдерді шығара алады, бұл адрестік қолдаудың тиімділігін түбегейлі өзгертеді.
3. Инклюзивтілік талабы ретіндегі офлайн-функционалдылық. Әзірлеушілер интернетке тұрақты қосылуды қажет етпей транзакциялар жүргізу мүмкіндігін қарастыруда – бұл байланыс сапасы әлі де жеткіліксіз Қазақстанның шалғай аудандары тұрғындары үшін сыни маңызды опция. Бұл функция жобаны жай мобильді қосымшадан ерекшелендіріп, оны шынымен әмбебап құрал етеді.
4. Қолданыстағы төлем жүйелерімен өзара әрекеттесушілік. Цифрлық теңге қолданыстағы банктік инфрақұрылыммен – лезде төлемдер жүйесімен, банктік қосымшалармен және терминалдармен – үйлесімді ретінде жобалануда. Соңғы пайдаланушы үшін ауысу барынша ауыртпалықсыз болуы тиіс.
5. Ақшаны жылыстатуға қарсы күрес қажеттілігін сақтай отырып, деректерді қорғау. Архитектура пайдаланушылардың құпиялылығы мен ақшаны жылыстатуға қарсы күрес қажеттілігі арасындағы тепе-теңдікті қарастырады. Шағын транзакцияларды анағұрлым анонимді ету, ірілерін верификацияға жатқызу жоспарлануда, бұл қолма-қол ақшаның айналым логикасын қайталайды.

Экономика және азаматтар үшін күтілетін артықшылықтар

Жобаның жақтаушылары цифрлық теңгенің жеке азаматтарға да, ел экономикасына да әкелуі мүмкін бірқатар пайдаларды атайды. Олардың ең сенімділерін қарастырайық.

Қарапайым қазақстандықтар үшін ықтимал артықшылықтар келесілерді қамтиды:

• транзакциялар құнының төмендеуі – банктік комиссияларсыз тікелей төлемдер шағын аударымдарды экономикалық тұрғыдан мақсатты етеді;
• банк қызметін алмаған азаматтар үшін қаржылық қызметтерге қолжетімділік – ересек тұрғындардың шамамен 10-15 пайызы әлі күнге дейін банктік шоттарға ие емес;
• трансшекаралық аударымдарды жеңілдету – бұл әсіресе отбасыларына қаражат жіберетін еңбек мигранттары үшін өзекті;
• мемлекеттік төлемдерді кідіріссіз және кезексіз лезде алу;
• нақты бір банктің қаржылық жағдайына тәуелді емес қаражатты сақтаудың сенімділігі.

Мемлекет және реттеуші үшін пайдалар кем емес маңызды. Цифрлық ақшаның программаланушылығы әлеуметтік саясатты іске асыру үшін түбегейлі жаңа мүмкіндіктер ашады – азық-түлікке, білім беруге немесе емделуге арналған субсидияларды мақсатсыз пайдалануды жоққа шығаратын мақсатты цифрлық қаражат түрінде жіберуге болады.

Көлеңкелі экономикаға қарсы күрес те жаңа деңгейге шығады. Әртүрлі бағалаулар бойынша, Қазақстан экономикасындағы бейресми сектордың үлесі ЖІӨ-нің 20-30 пайызын құрайды. Цифрлық транзакциялардың толық бақылануы салықтан жалтару және басқа да заңсыз қаржылық тәжірибелерді айтарлықтай қиындатады.

Пилоттық жоба және алғашқы нәтижелер

Қазақстан Ұлттық банкі цифрлық теңгені бірден бүкіл ел ауқымында іске қосқан жоқ – реттеуші кезең-кезеңімен сынақтан өткізудің сақ жолын таңдады. 2023 жылы басталған пилоттық жоба жаңа құралды нақты жағдайларда ерікті түрде сынап көруге келіскен азаматтар мен кәсіпорындар арасынан бірнеше жүз қатысушыны қамтыды.

Сынақтың бірінші кезеңі аясында келесі сценарийлер тексерілді:

• дүкендердегі бөлшек төлемдер – транзакцияларды жүргізудің жылдамдығы, ыңғайлылығы және сенімділігі тұрғысынан;
• пилот қатысушыларына қаражатты мақсатты пайдалану шартымен мемлекеттік субсидияларды төлеу;
• банк-делдалдардың қатысуынсыз жеке тұлғалар арасындағы аударымдар;
• Қазақстанның ең ірі қаржы институттарының қолданыстағы банктік қосымшаларымен интеграция;
• байланыс қамтылуы шектеулі аймақтарда офлайн-функционалдылықты сынақтан өткізу.

Пилоттың алдын ала нәтижелері техникалық платформаның тұрақты жұмыс істейтінін, ал қатысушылар жаңа құралдың ыңғайлылығын жалпы алғанда оң бағалағанын көрсетті. Сонымен бірге сынақ әзірлеуді қажет ететін бірқатар міндеттерді анықтады – ең алдымен егде жас топтары үшін пайдаланушы интерфейсі және шағын бизнес жүйелерімен техникалық интеграция бөлігінде.

Енгізудің сын-қатерлері мен тәуекелдері

Жобаны адал талдау Қазақстанның цифрлық теңгені толыққанды іске қосу жолында бетпе-бет келетін серьёзды сын-қатерлерді қарастырмайынша мүмкін емес. Оларды елемеу оларды асыра бағалау сияқты қате болар еді.

Бірінші және ең іргелі сын-қатер – банктік жүйенің дезинтермедиация қаупі. Егер азаматтар жинақтарын банктік депозиттерден цифрлық теңгеге жаппай аудара бастаса, коммерциялық банктер ресурстық базаның ағып кетуімен бетпе-бет келеді. Бұл олардың экономиканы несиелеу мүмкіндіктерін шектейді, бұл серьёзды макроэкономикалық салдарға ие болуы мүмкін. Дәл сол себепті көптеген орталық банктер цифрлық валютаны сақтауға лимиттер орнатады – Қазақстан Ұлттық банкі де осындай шектеулерді қарастыруда.

Тәуекелдердің екінші тобы киберқауіпсіздікпен байланысты. Қаржылық деректерді сақтау және өңдеудің орталықтандырылған жүйесі кибершабуылдар үшін тартымды нысан болып табылады. Мұндай инфрақұрылымды бұзу немесе ұзақ мерзімді істен шығу елдің төлем жүйесін параличтеуге қабілетті – бұл қолма-қол ақшаның табиғаты бойынша тасымайтын тәуекел.

Үшінші проблемалар тобы әлеуметтік сипатқа ие:

• егде жастағы тұрғындардың айтарлықтай бөлігі цифрлық технологияларды игеруде қиындықтарға тап болады;
• шалғай аудандар тұрғындары интернет-қосылым сапасының жеткіліксіздігімен бетпе-бет келеді;
• шағын бизнес цифрлық төлемдерді қабылдау үшін қолжетімді және қарапайым жабдыққа мұқтаж;
• өткен онжылдықтардың қаржылық дағдарыстарын бастан кешірген қоғамның бір бөлігінде цифрлық құралдарға деген сенімсіздік сақталады.

Ақырында, құпиялылық мәселелері құқық қорғаушы қауымдастықта алаңдаушылық тудырады. Транзакциялардың толық бақылануы мемлекетке әрбір азаматтың қаржылық мінез-құлқына бұрын-соңды болмаған қолжетімділік алатынын білдіреді. Реттеушінің заңды мүдделері мен жеке өмірге құқық арасындағы тепе-теңдік мұқият заңнамалық әзірлеуді талап етеді.

ЦВЦБ жаһандық контекстіндегі Қазақстан

Қазақстандық жоба цифрлық валюталар саласындағы көшбасшылық үшін жаһандық бәсекелестік аясында жүзеге асырылуда. Басқа мемлекеттердің тәжірибесімен салыстыру қазақстандық жоспарлардың амбицияларын да, шынайылығын да жақсырақ бағалауға көмектеседі.

Қытай ірі экономикалар арасында ең озық мысал болып қала береді. Цифрлық юань – «е-CNY» – ондаған қалаларда ауқымды сынақтан өтіп, 2022 жылғы қысқы Олимпиада ойындарында пайдаланылды. Қытайлық тәжірибе техникалық міндеттердің толығымен шешілетінін көрсетеді, алайда жаппай ерікті қабылдау платформаны жай құрудан әлдеқайда көбірек күш-жігерді талап етеді.

Нигерия 2021 жылы цифрлық валютаны – «е-Naira» – іске қосқан алғашқы ірі дамушы экономика болды. Нәтижелер көңіл көншітпейтін болды: іске қосылғаннан бір жыл өткен соң оны халықтың 0,5 пайызынан азы пайдаланды. Сәтсіздік себептері – жеткіліксіз ақпараттандыру, нақты ынталандырудың болмауы және қолданыстағы төлем әдеттерімен әлсіз интеграция – кейінгі барлық жобалар үшін маңызды сабақ болды.

Багам аралдары өз «Құм долларымен» және Ямайка «JAM-DEX»-пен шалғай аралдар тұрғындары үшін қаржылық қолжетімділік – нақты инновацияға сұраныс жасаған нақты проблема болған шағын аралдық экономикалар мысалдарын ұсынады. Бұл контекст маңызды: ең сәтті ЦВЦБ жай технологиялық мүмкіндіктерді көрсетпей, нақты проблемаларды шешеді.

Қазақстан осы жағдайлардың барлығынан сабақ алып, типтік қателерден аулақ болуға және үздік тәжірибелерді жергілікті жағдайларға бейімдеуге ұмтылуда.

Даму перспективалары және халықаралық өлшем

Цифрлық теңгені ішкі енгізу – тек кеңірек жобаның бірінші кезеңі. Орта мерзімді перспективада Қазақстанның алдында ашылатын стратегиялық мүмкіндіктер бөлшек төлемдер шекарасынан әлдеқайда алысқа созылады.

Дамудың ең маңызды бағыттары келесілерді қамтиды:

1. ЕАЭБ төлем инфрақұрылымына интеграция. Еуразиялық экономикалық одақ мүше мемлекеттердің цифрлық валюталары негізінде бірыңғай төлем платформасын құру мүмкіндігін қарастыруда. Озық ЦВЦБ жобасына ие Қазақстан осы архитектураны қалыптастыруда көшбасшылық позицияны иемденіп, оның стандарттарына айтарлықтай ықпал ете алады.
2. Қытаймен трансшекаралық есеп айырысуда пайдалану. Екі ел арасындағы тауар айналымы жыл сайын ондаған миллиард доллармен өлшенеді. Долларлық корреспонденттік желіні пайдаланбай цифрлық теңге мен цифрлық юаньде тікелей есеп айырысу транзакциялық шығындарды төмендетіп, батыс қаржылық инфрақұрылымға тәуелділікті азайтады.
3. Программаланатын мемлекеттік қаржыны дамыту. Мақсатты субсидиялар, смарт-контрактылар арқылы мемлекеттік шарттарды автоматты орындау, бюджеттік қаражаттың мақсатты пайдаланылуын верификациялау – мұның бәрі программаланатын цифрлық валюта болған кезде техникалық тұрғыдан жүзеге асырылады. Сыбайлас жемқорлық пен әкімшілік шығындарды қысқартудан болатын үнемдеу айтарлықтай сомалармен өлшенуі мүмкін.
4. Қазақстанның аймақтық финтех-хаб ретінде позиционированиеленуі. Цифрлық теңгені сәтті енгізу республиканың технологиялық озық юрисдикция ретіндегі беделін нығайтып, шетелдік инвесторлар мен қаржылық технологиялар саласындағы мамандарды тартады. Астанада қазірдің өзінде финтех-компаниялар үшін арнайы құқықтық режимі бар МФҚО – Халықаралық қаржы орталығы «Астана» бар, және цифрлық теңге бұл экожүйені органикалық түрде толықтырады.

Цифрлық теңге жай технологиялық эксперимент емес, Қазақстанның болашақтың қаржылық архитектурасындағы орнын айқындайтын стратегиялық таңдауды білдіреді. Бұл жобаның сәттілігі тек техникалық платформаның сапасына ғана емес, сонымен қатар мемлекеттің азаматтардың жаңа құралға деген сенімін ашықтық, сенімділік және күнделікті өмірдегі нақты пайда арқылы құру қабілетіне де байланысты. Технологиялық мүмкіндіктерді енгізуге адамға бағдарланған тәсілмен ұштастыра білген елдер жай жаңа төлем құралын ғана емес, мемлекеттік басқару мен экономикалық қарым-қатынастардың түбегейлі басқа сапасы үшін инфрақұрылымды алады. Қазақстан амбициялар мен адамдардың нақты қажеттіліктеріне назар аудару арасындағы тепе-теңдікті сақтай алса, осындай мысалдардың бірі болуға барлық алғышарттарға ие.